深交所專設法律專業(yè)咨詢委員會 充分發(fā)揮法律人士在資本市場建設中作用

剛剛過去的這個周末，22名專業(yè)人士在深交所喜添新職。

為充分發(fā)揮社會各界法律專業(yè)人士在資本市場法治建設中重要作用，12月5日，深交所召開法律專業(yè)咨詢委員會成立大會。第一屆法律專業(yè)咨詢委員會共22名委員，分別來自高等院校、科研機構、行業(yè)協(xié)會、市場機構以及政府監(jiān)管部門等單位。

作為第一屆法律專業(yè)咨詢委員會委員之一，中國人民大學商法研究所所長劉俊海在接受《證券日報》記者采訪時表示，從宏觀角度看，此次深交所法律專業(yè)咨詢委員會的成立，既是落實黨的十九屆五中全會精神，也是為了進一步支持深圳建設中國特色社會主義先行示范區(qū)，即中央以清單式批量授權方式賦予深圳在重點領域和關鍵環(huán)節(jié)改革上更多自主權，其中明確提出，要支持深圳在資本市場建設上先行先試。所以，資本市場建設上的“先行先試”，自然少不了來自法律層面的咨詢與服務。從微觀角度看，深交所法律專業(yè)咨詢委員會的成立，對于促進深交所治理體系和治理能力現(xiàn)代化，引進協(xié)同共治機制等均有重大現(xiàn)實意義。

北京天同律師事務所顧問何海鋒在接受《證券日報》記者采訪時表示，此次深交所法律專業(yè)咨詢委員會的成立順應了證券市場法治化的大趨勢，委員的構成體現(xiàn)出更加多元化和市場化的特點。

據(jù)悉，深交所法律專業(yè)咨詢委員會委員將對深交所發(fā)行上市審核、自律監(jiān)管、產品業(yè)務創(chuàng)新、投資者保護等工作提供專業(yè)咨詢意見，就提升資本市場基礎制度的包容性和適應性、完善資本市場法治建設等課題組織前瞻性研究。

“發(fā)行上市審核、自律監(jiān)管、產品業(yè)務創(chuàng)新、投資者保護等是深交所的主要工作內容。隨著新證券法強調全面推行、分步實施證券發(fā)行注冊制度，并將證券公開發(fā)行審核環(huán)節(jié)下沉到交易所，這對證券交易所工作提出了新要求。”何海鋒表示，為了保障這些工作推進的質量和效率，不僅法律配套制度要跟得上，更要結合實踐中出現(xiàn)的問題及時查缺補漏，不斷提高資本市場基礎制度的適應性，而這恰恰就是法律專業(yè)咨詢委員會的功能定位。

談及目前在提升資本市場基礎制度的包容性和適應性、完善資本市場法治建設等課題方面有何初步想法時，劉俊海透露，他將從上市公司治理機制完善這一研究方向著手，一是探討上市公司控制權，即市場中反收購條款的濫用問題;二是上市公司實際控制人問題，未來有關上市公司實際控制人的誠實守信、不得濫用權利等內容還需要做深入研究;三是弘揚企業(yè)家精神，讓公司董事監(jiān)事高管有干勁、有壓力，既有約束機制又有激勵機制。他建議積極推進股權激勵計劃，引進商業(yè)判斷規(guī)則，建立董事監(jiān)事高管合理的減責機制免責機制等。同時也要建立因無功受祿導致的公司虧損、甚至退市的董監(jiān)高工資、獎金、薪酬的追索制度等。

深交所負責人表示，下一步，深交所將繼續(xù)踐行“建制度、不干預、零容忍”方針，按照“四個敬畏、一個合力”要求，通過工作會議、課題研究、專業(yè)咨詢等方式，切實組織委員開展咨詢研究工作，建立常態(tài)化聯(lián)系機制，保障委員積極履職，充分匯集專業(yè)智慧，不斷優(yōu)化市場治理體系，全面加強市場法治建設，為更好發(fā)揮資本市場樞紐作用，促進科技、資本和實體經濟高水平循環(huán)積極貢獻力量。(杜雨萌)